О желании вывести туристическую компанию на биржу объявил ее новый владелец Нешет Кочкар в ноябре 2019 года. «Интурист» был российской «дочкой» британской Thomas Cook Group, ликвидированной из-за финансовых проблем. Компания уже ведет переговоры о первичном размещении бумаг в России и США с банками, в частности с Morgan Stanley и Goldman Sachs, сообщил Bloomberg. Участие в IPO может стать выгодной возможностью, но только для тех, кто готов провести тщательный анализ и принять риски. Этот инструмент не подходит для всех, но он может стать частью вашей стратегии при правильном подходе.

• Небольшое количество размещений топ-менеджер Deloitte также связывает с экономическими причинами.
• Вместо этого сделки происходят между двумя сторонами напрямую.
• Так как число ценных бумаг ограничено, ажиотаж на бирже вокруг компании поднимает котировки ее акций вверх.
• Деньги с вас возьмут только за те акции, которые вам достались.
• Цена размещения остаётся в диапазоне, указанном компанией перед выходом на биржу.

IPO Initial Public OfferingПервичное публичное предложениеПервичное публичное размещение

Это цена, по которой инвесторы, подавшие поручения, получат акции. Цена размещения остаётся в диапазоне, указанном компанией перед выходом на биржу. Документ утверждает совет директоров компании, затем проспект регистрируют в Банке России. После этого компания может выходить на биржу — назначают день, в который её акции начнут торговаться.

Когда начинать инвестировать и стать успешным инвестором: точка входа — сегодня

Важно помнить, что участие в IPO может быть ограничено и зависит от условий брокера, типа размещения и других факторов. Рекомендуется внимательно изучить условия и требования перед принятием решения об участии в IPO. Например, использование деривативов или покупка крупных пакетов акций вне биржи может стать отличным инструментом для диверсификации и снижения рисков в рамках инвестиционного портфеля.

В общем объёме рынка IPO в 2022 году здесь было совершено 63% сделок и получено 67% всех средств. При этом материковый Китай ставит новые рекорды по привлечению капитала. В условиях более высокой инфляции и роста процентных ставок инвесторы пересмотрели свою политику. Глава ЦБ Эльвира Набиуллина заявила о большом потенциале роста фондового рынка за счет IPO.

В первую очередь, нужно выбрать подходящую платформу, которая предоставляет доступ к пре-сделкам. Они часто предлагают инвесторам возможность приобрести доли в компаниях, которые планируют выход на рынок. Это ключ к запертой двери, которая открывает путь к ещё не разрекламированным, но потенциально прибыльным игрокам. В этом случае есть шанс купить акции по ещё более выгодной цене — со скидкой до 10% от той стоимости, которая будет назначена при запуске первичного публичного размещения.

• Например, разместить свои акции на Нью-Йоркской фондовой бирже может только компания, предварительная стоимость которой не менее $50 млн.
• Долгосрочное инвестирование обеспечивает капитал, который не только сохраняет, но и приумножает деньги даже в условиях турбулентной экономики.
• Не инвестируете все свои средства в одну компанию и в одно IPO, а формируйте свой портфель из нескольких активов.
• Китайский рынок первичных размещений показал наибольшее снижение среди основных регионов.
• Было проведено 129 таких IPO, что составило 10,7% от их общего количества – это самый высокий показатель начиная с 2007 года.

Зачем компании выходят на IPO

Это время (часто от 90 до 270 дней), когда акционеры не имеют права продать свои бумаги. Правило существует для того, чтобы исключить манипуляцию с акциями в первые месяцы торгов. Если говорить о российских компаниях, то здесь за счет не столь высокого минимального капитала участие может быть вполне доступным. Порог входа устанавливается организаторами размещения индивидуально для каждой компании и с учетом ситуации на рынке. IPO – это первичное размещение публичных акций компании, а SPO – вторичное размещение ценных бумаг.

Я хочу принять участие в IPO. Как это сделать?

В Минфине ожидают, что с 2025 по 2030 год на биржу будут выходить около 20 компаний ежегодно. Как передает EY, в четвертом квартале 2024 года на мировых биржах разместились 343 компании, что на 7% меньше показателя аналогичного периода 2023 года. Объем привлеченных средств в четвертом квартале вырос на 70% до $43 млрд. Для инвесторов это не просто возможность заработать деньги — шанс стать частью истории. Инвестиции в пре-раунд часто сравнивают с покупкой билетиков на шоу до того, как афиша стала модной и всем известной. Основные участники процесса — венчурные фонды, институциональные инвесторы, а также индивидуальные вкладчики с серьёзным капиталом.

В России прошло рекордное количество IPO за 17 лет – 18 процедур

Определённая цель, структурированный портфель, расчёт рисков, регулярность и контроль — главные принципы. Долгосрочное инвестирование обеспечивает капитал, который не только сохраняет, но и приумножает деньги даже в условиях турбулентной экономики. Фондовый рынок, недвижимость, акции и торговля — инструменты, которые раскрываются в руках внимательного и образованного участника.

Путин поручил разработать налоговые льготы для инвесторов при IPO и SPO

Компания не может просто выпустить новые акции и сразу разместить их на бирже. Перед этим ей предстоит пройти несколько этапов, в которых будут участвовать инвестиционные банки, юристы, маркетологи и многие другие специалисты. Компания должна подготовить себя к тому, что она перестанет быть частной, а будет публичной, так как на этом рынке свои правила и требования. Крупные институциональные инвесторы покупают акции на долгосрочные цели.

Подойдет только квалифицированным инвесторам с большим финансовым капиталом. Порог входа на IPO через андеррайтера может быть от 1 млн долл. Если у вас таких денег нет, то вашу заявку даже не будут рассматривать. Обычно в Pre-IPO допускаются к участию только крупные бизнесмены, венчурные фонды и инвестиционные банки. В конце второго шага составляется обобщенный инвестиционный меморандум по компании. Ни одна компания не может по собственному желанию выпустить акции в обращение на фондовой бирже.

В начале июня 2021 года Deloitte назвала главную причину нежелания российских компаний проводить IPO — бизнес не хочет принимать на себя риски, связанные с публичностью. Польская компания по доставке посылок InPost SA заняла первое место в Европе, разместив акции на 2,8 млрд. Крупнейшим в США в 2021 году стало IPO американского производителя электромобилей Rivian Automotive (приблизительно $12 млрд). В PwC ожидают, что в 2022 году инвесторы будут действовать на рынке более избирательно и осторожно. В приступе спекулятивного угара и ажиотажа сметали любую дичь по любым ценам. Там и SPAC истерия была, и выкуп токсичного бизнеса с фиктивными результатами по заоблачным ценам, profinance поэтому неудивительно.